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交行上半年实现营业收入1333.68亿元、归属于母公司股东净利润460.16亿元 ，同比分别增长0.77% 、1.61%；交行正打破条线壁垒
，让数据成为真正的生产要素，将技术应用从表层走向业务重构

文｜李晨曦

编辑｜张静

8月29日 ，交通银行（以下称交行）2025年半年报正式披露
，包括资产规模
、营收、净利及不良等多个细化指标表现向好 。

数据显示，截至2025年6月末 ，交行资产总额达到15.44万亿元，较上年末增长3.59%
。报告期内
，交行实现营业收入1333.68亿元 、归属于母公司股东净利润460.16亿元，同比分别增长0.77%、1.61%。

在国有大行序列 ，营收
、净利双双“正增长 ”格外亮眼 。此外
，报告期末，交行不良贷款率1.28% ，较上年末下降0.03个百分点；拨备覆盖率209.56%
，较上年末上升7.62个百分点。

业内人士指出，一系列数据勾勒出了交行在稳增长与控风险间的平衡术
。

在8月29日当日的业绩发布会 ，交行行长张宝江表示
，7月底召开的相关会议针对当前面临的问题做了一系列部署，特别强调宏观经济政策要持续发力、适时加力。同时 ，上述会议就扩大内需 、提振消费
、保障民生也做了一系列的安排
，近期很多政策也在逐步落地 。

“应该说，随着这些政策落地 ，我国经济将继续保持总体平稳、稳中有进的态势，而这样的态势对银行业 、金融业的经营将是很好的支撑
。” 张宝江表示
，交通银行将履行国有大行职责担当，发挥好主力军和压舱石的作用 ，在高质量服务国家战略
、高质量服务实体经济和社会民生的过程中
，实现交通银行的高质量发展。

持续稳定的营运能力则为交行带来了每股收益的提升和稳定的分红 。

股东回报方面，交行延续中期分红传统 ，拟向全体股东每股分配现金股利0.1563元（含税）
，合计派息138.11亿元，占归母净利润比例超30% ，这已是其连续14年维持30%以上的分红比率
，在市场波动中稳住了投资者信心
。

营收净利双增

报告期内，交行实现营业收入1333.68亿元 ，同比增长0.77%；归属于母公司股东净利润460.16亿元
，同比增长1.61%。

业内分析人士指出，在利率市场化持续深化的背景下 ，能实现营收净利双增长，关键在于资产端的精准发力 。

交行半年报显示
，作为营收主力的利息净收入达852.47亿元，同比增长1.20% ，在营收中占比超63%
，成为支撑增长的“压舱石
”
。

贷款投放的结构优化成为交行利息收入稳增的重要助力。数据显示，截至6月末 ，交行客户贷款余额9万亿元
，较上年末增加4434亿元，增幅5.18% ，同比多增1327亿元 。

在贷款结构上
，交行进一步加大对国家重大战略、重点领域和薄弱环节的支持力度，长三角 、粤港澳
、京津冀三大区域贷款增幅5.57% ，境内行民营企业贷款增幅9.04%
，境内行个人消费贷款增幅18.06%，均高于整体贷款增幅
。

在“五篇大文章”相关领域 ，交行的布局更显前瞻性。

其中，科技贷款余额突破1.5万亿元
，获贷企业数量较上年末增长11.12%，其中3.23万户科技型中小企业获得支持 ，贷款余额增幅达22.93%
，为创新驱动发展注入动力 。

普惠贷款余额8524.01亿元，较上年末增长12.96% ，持续为小微企业“输血供氧 ”。养老产业贷款余额较上年末增长21.39%
，精准契合了人口老龄化趋势下的社会需求
。?

资产质量的稳步改善，为交行业绩增长筑牢了“防火墙
”。

6月末 ，交行不良贷款率1.28%
，较上年末下降0.03个百分点；拨备覆盖率209.56%，较上年末上升7.62个百分点 。此外 ，上半年
，交行累计处置不良贷款378.3亿元，同比增加27.9% ，其中实质性清收203.7亿元，同比增幅达54.3%
。

“不良‘出表’速度加快
，拨备覆盖率提升，意味着银行抵御风险的‘弹药’更充足了。”一位银行业研究员评价道 。

今年以来 ，针对现在信贷上出现的形势和情况
，交行做了风险管理方面大量的工作
。交行副行长顾斌在业绩发布会上表示，“持续优化对资产质量的前瞻预判和管控 ，对风险类客户进一步完善减退加固的管理机制。 ”

此外
，对重点领域的风险，交行也加强防控 ，强化统筹协调
，比如支持重点省份的化债和平台的转型发展，统筹推进房地产业务发展和风险防控 ，推广上线零售信贷、小企业风险评估工具
，对高风险的产品和客户实施精准定位 。

“从目前来看，我们相对比较关注的还是房地产行业 、零售信贷和小企业业务的资产质量管控
。
”顾斌说 ，下阶段交行将重点从3个方面加强管理：加强对逾期贷款的管控；对重点的行业和区域进一步加大管控：进一步强化数字赋能，深化AI的技术应用。

从上半年的经营业绩看
，交行的营收和净利润较去年同期实现了正增长，延续了稳中向好
、稳中提质的经营态势 ，以良好的业绩和稳定的分红实现了对股东的承诺 。交通银行董事会秘书何兆斌在业绩发布会表示
，“我们更加有信心以良好的业绩和稳定的分红持续回报投资者
。”

资本实力的增强亦为交行后续发展蓄能。报告期内，交行完成1200亿元定增 ，核心一级资本充足率较上年末提升1.18个百分点
，这不仅为其服务实体经济、加大信贷投放提供了空间，也增强了应对市场波动的韧性 。

打造数字经营模式

作为今年推动的一项重大改革 ，交行的数字化经营中心备受市场关注。在8月29日的半年报业绩发布会上
，交行几位高管对此均有回应
。

张宝江表示，交行将把更多的金融服务嵌入到数字化场景之中 ，深化实施数字化经营模式改革
，加快推进完善已实施的数字化经营中心运行机制，打造数字赋能 、直接经营和集中运营体系 ，用数据要素和人工智能来赋能履职发展和风险防控。

交行副行长、首席信息官钱斌介绍，作为增强交行零售业务一体化经营能力的重要抓手
，数字化经营中心主要的作用包括三个方面：

一是强化直接经营，打造新的业务增长极 。运用数字化手段加强零售信贷业务线上化直接经营 ，根据线上渠道客户的特征
，结合画像，建立量-价关系的测算机制 ，设计差异化的策略
。并对不同类别的客户匹配不同的渠道
、不同的模型
，突破以往经营手段在触客效率和转化能力上的局限。

这方面的作用已有显现 。根据钱斌介绍，交行在个人手机银行部署模型策略的出额率、提款率 ，分别较原本模式提升了67%和83%；电话银行渠道增加客户“事件式 ”营销线索的策略
，产能较普通策略提升了近80%，上半年线上化直接经营的消费贷余额同比净增153%；个人手机银行应用AI模式 ，提升个性化的服务精准度
，转化率提升2倍以上；6月末手机银行MAU相比去年提升了将近10%
。

二是强化基础能力的共享复用，加速线上与线下的融合发展。三是强化集中运营 ，深化数字技术的运用，推动实现零售资产业务 、风险集中
、运营管理和前后台的投诉的闭环 。

“交行成立的数字化经营中心
，不是简单挂个部门牌子，而是要打破条线壁垒 ，让数据成为真正的生产要素
。
”交行相关人士此前坦言。这场转型
，正从技术应用的“表层”走向业务重构的“深水区 ” 。

近年来，交通银行非常重视数字化转型 ，并将其作为集团战略转型的一个重要支点
。科技投入的持续加码也为交行转型铺路。数据显示
，近三年，交行科技投入占营收比例、科技人员增幅均保持同业领先 。

合同的扫描量和扫描的处理时长大幅压降超过50%以上；开户耗时由原本的2小时压降至现在30分钟；推动反洗钱 、反电诈领域端到端应用 ，实施全渠道
、多场景的预警
，日常交易的识别准确率超过了80%；提升信贷产品线上化、批量化和信用化，6月末普惠两增贷款中线上产品余额占比已经提升到60%以上；云跨行新增集团客户增长了50%以上......

透过上述数据 ，交行的数字化赋能在对内服务和对客方面的成效清晰可见
，成绩单亦跃然纸上。数据显示，截至今年6月末 ，交行手机银行月度活跃客户数4912.28万户；买单吧月度活跃客户2659.97万户；开放银行开放接口6582个，累计调用次数超85亿次；云管家服务用户规模1070.55万人
，较上年末增长9.41%
。

显然，这些数字背后 ，是客户对交行数字化服务的认可
，也是交行在转型中“以客户为中心
”的生动实践。

从业绩稳增到转型突破，交通银行的半年报呈现出一幅“稳中有进 、进中提质”的图景 。正如市场一位观察者所言 ，在复杂的经济环境中
，这家银行正以稳健的基本面为基，以数字化转型为刃 ，在金融服务实体经济的赛道上加速奔跑
。

（风险提示：市场有风险
，投资需谨慎。）

版面编辑 | 王祎

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